лобби банка

Сколько займов могут предоставить банки?

Процесс расширения кредитов это предоставление новых кредитов банками, которые не обеспечены материальными активами. Часто средства, которые они распределяют в виде займов домохозяйствам и предприятиям, вкладываются в финансовые учреждения как депозиты других компаний или других физических лиц. Таким образом, банки могут создавать деньги из ничего (то есть инфляцию) благодаря своей кредитной практике, поскольку в один момент два разные люди претендуют на право собственности на один и тот же актив. Это вкладчик, который доверил свои деньги кредитном учреждении и займщику.

Для банков такая практика выглядит как хороший бизнес, потому что деньги, сданные на них, поступают обратно в экономику. Таким образом, по той же сумме они одновременно получают от вкладчика плату за ведение счета и «хранение» его денег, а также проценты, которые они взимают за кредит. Фактически, со временем, особенно в XIX веке, кредитные банки и депозитные банки объединились в новый тип организма — коммерческий банк. Он существует и сегодня, и объединение двух типов банковского дела в одну структуру позволяет еще больше расширить кредиты. В конце концов, это вредит экономике по причинам, которые мы рассмотрим в другой статье. Здесь мы остановимся именно на том, сколько денег банки могут занимать на рынок.

Сколько кредитной экспансии может создать банк?

Банки обязаны хранить определенный минимальный резерв средств, хранящихся в них. В зоне евро это 1%, а в Украине 10%. Это означает, что остальные 99% (в еврозоне) или 90% (в Укрине) суммы депозитов в банках могут быть предоставлены в качестве займа. В первом примере мы рассмотрим возможности кредитного расширения в случае, когда у нас один банк в экономике. Ситуация будет еще больше упрощена, поскольку будем считать, что она работает с резервами 10% (или 0,1), а все средства над ними предоставляются в качестве займов. Пусть сумма его депозитов равна 1 млн. Грн. Тогда сумма кредитной экспансии будет равна депозитам, умноженным на процент выделенных средств и деленной на сумму минимального резерва или:

кредитная экспансия составляет 1000000 х 0,90,1

Мы видим, что таким образом независимый банк может создать новых денег, в девять раз больше, чем начальные, которые существовали в нем. Это плохие новости для (почти) всех. С одной стороны, это явление неизбежно повлияет на цены в экономике. С другой стороны, предприятия, созданные по ссудам, которые на практике не существуют как реальные деньги в экономике, практически невозможно успешно реализовать. В то же время, хотя деньги с депозитов предоставляются как займы, банк практически находится в состоянии неплатежеспособности его вкладчикам.

На этом примере мы видим, насколько мощным может быть только один банк благодаря  кредитам, которые он создает. В следующем примере мы увидим, как выглядит способность банков создавать кредитные расширения в системе, близкой к реальной экономике.

Кредитная экспансия в реальной экономике

Если в системе десять обычных банков, которые работают с резервами 10%, а банк возвращает 20% займов (потому что либо клиенты не снимают свои кредиты полностью или часть суммы возвращается том же банке, только потому, займы используются для осуществления платежей между клиентами одного банка ), а все деньги поступают из одного депозита на сумму 1 000 000 гривен, то после многих операций вся банковская система сможет создать общую сумму денег в обращении 1 000 0000 гривен. Гривна или чистая сумма кредитной экспансии также будет в девять раз больше суммы депозитов, которые были сначала внесены в банковскую систему. В понимании это означает огромную инфляцию коммерческих банков через процесс расширения кредитов, не включая печать необеспеченных денег центральными банками. Таким образом коммерческие банки имеют огромную власть в любой современной экономике, и они вполне осознают это и пользуются этим.

Несправедливое преимущество банков на кредитном рынке

Из определения коммерческих банков в начале статьи может быть понятно, почему они являются ведущим кредитором на кредитных рынках. Они используют средства, выделенные им с одной целью (а именно в форме депозитов) для предоставления кредитов, от которых ни одна другая организация не может получить пользу. И это преимущество «несправедливое», поскольку оно основывается на юридическом прецеденте, ведь раньше банки требовали сохранять 100% отложенной в них суммы, но впоследствии государство предоставило им преимущество нарушить это требование. В то же время другие участники рынка вынуждены собирать средства, которые они предоставляют, альтернативными способами. Что касается компаний с быстрым кредитом, то это часто происходит из-за их стартовый капитал, а в случае паевых фондов через средства их инвесторов.

Это одна из причин, почему банки огромными по сравнению с другими участниками кредитного рынка. Если сравнить трастовый SPDR S & P 500, который крупнейшим биржевым фондом в мире, с крупнейшим банком в США JP Morgan Chase, разница очевидна. Активы фонда уже составляют чуть более 260 млрд. Долларов, в то время как банковский бюджет — 2,6 триллиона долларов, или в десять раз больше.

С другой стороны, современная регуляторная политика в сфере банковского дела создает очень сильные мотивы консолидации банков. Это явление, которое также заслуживает подробно рассматривать отдельно, приводит к снижению конкуренции на рынке, в соответствии с худшими условиями для конечных потребителей, чем они получили бы в противном случае, а также в еще большей силы для банков на рынке кредитов. Но это выражается не только в форме большей способности распределять займа. Больший размер банков также приводит к значительно лучшим позициям для политического лоббирования, как мы видели во время Великой рецессии. Десять лет назад мы часто слышали выражение «слишком большой, чтобы развалиться» в отношении банков, и многие из них на самом деле были сэкономлены деньгами налоговиков или заново напечатанными средствами центрального банка.